Фючърси | dLambow

(Futures) -

Фючърсите - стандартизирани договори за борсова търговия

Какво са Фючърсите?

Фючърсите (Futures) са стандартизирани договори, които се търгуват на фючърсни борси. Те представляват споразумение между купувач и продавач за доставка на определен актив на определена дата в бъдеще срещу предварително договорена цена.

Фючърси (Futures)

Определение за фючърс

Във финансите фючърсният договор е стандартизиран правен договор за покупка или продажба на нещо на предварително определена цена за доставка в определен момент в бъдещето между страни, които все още не са познати една на друга. Транзакционираният актив обикновено е стока или финансов инструмент.

Използване на фючърси при форекс търговия

При форекс търговията фючърсите се използват:

• - за спекулация с бъдещите движения на валутните курсове;
• - за хеджиране на валутния риск;
• - за спекулация с валутни курсове;
• - за арбитраж между различни валутни двойки.

Търговците могат да купуват фючърсни контракти за валута, която смятат, че ще се повиши в стойност, или да продават фючерси за валута, която смятат, че ще спадне в стойност.

Хеджиране с фючърси

Фючърсите могат да се използват за хеджиране на валутния риск от търговията с стоки или услуги, които се плащат в чужда валута. Например, ако една компания продава стоки в САЩ, но получава плащане в евро, тя може да използва фючърси върху евро срещу долари, за да хеджира риска от колебанията на курса между еврото и долара. Ако курсът на еврото се повиши, компанията ще спечели от фючърсите и ще компенсира загубите си от колебанията на курса.

Спекулация с фючърси

Фючърсите могат да се използват и за спекулация с валутни курсове. Например, ако един търговец вярва, че курсът на еврото срещу долара ще се повиши, той може да купи фючърси върху евро срещу долари. Ако курсът на еврото се повиши, търговецът ще спечели от фючърсите.

Арбитраж с фючърси

Фючърсите могат да се използват и за арбитраж между различни валутни двойки. Например, ако курсът на еврото срещу долара е по-висок на една фючърсна борса, отколкото на друга, търговецът може да купи евро срещу долари на първата борса и да продаде евро срещу долари на втората борса. Ако разликата в цените е достатъчна, търговецът ще спечели от арбитража.

Основни характеристики на фючърсните договори

Основните характеристики на фючърсните договори при форекс търговия са следните:

- Базов актив

Фючърсният договор се отнася до определен базов актив, който може да бъде валута, стоковна суровина, лихвен процент или индекс.

- Изпълнение

Фючърсният договор трябва да бъде изпълнен на определена дата в бъдеще.

- Цена

Цената на фючърсния договор се определя от търсенето и предлагането на пазара.

- Спред

Спредът е разликата между цената на покупка и продажба на фючърсния договор.

Използване на фючърси

При форекс търговията фючърсите се използват главно за два цели:

- Хеджиране

Фючърсите могат да се използват за хеджиране на риска от колебания на цените. Например, ако една компания е ангажирана да закупи определено количество валута в бъдеще, тя може да закупи фючърсен контракт за тази валута, за да се защити от потенциално повишаване на цените.

- Трейдинг

Фючърсите могат да се използват и за спекулации с колебанията на цените. Например, ако един търговец прогнозира, че цената на една валута ще се повиши, той може да закупи фючърсен контракт за тази валута, за да се възползва от повишението на цените.

Предимства на фючърсите

Фючърсите предлагат няколко предимства пред други видове форекс инструменти, като например:

- По-висока ликвидност

Фючърсните пазари са много ликвидни, което означава, че е лесно да се купят или продадат фючерси по всяко време на деня.

- Голям брой инструменти

Фючърсните пазари предлагат голям брой инструменти, включително фючърси върху основни валути, спот валути, стоки и други финансови инструменти.

- Голям марж

Фючърсните договори обикновено имат голям марж, което означава, че търговците могат да търгуват с големи обеми, като инвестират сравнително малка сума пари.

- По-голям ливъридж

Фючърсите често се търгуват с ливъридж, което означава, че търговците могат да контролират по-големи позиции с по-малки средства. Ливъриджът е възможността за умножаване на потенциалната печалба или загуба. Фючърсните договори обикновено се търгуват с ливъридж, което означава, че търговците могат да генерират по-големи печалби, но и по-големи загуби.

- По-голямата възможност за печалба

Фючърсите предлагат по-голяма възможност за печалба от други видове форекс инструменти, тъй като търговците могат да спекулират с по-големи движения на цените.

- Прозрачност

Фючърсните пазари са регулирани, което осигурява прозрачност и сигурност на търговията.

Рискове и недостатъци от фючърсите

Разбира се, фючърсите също носят и някои рискове, като например:

- По-високи разходи

Търговията с фючърси обикновено е по-скъпа от търговията с други видове форекс инструменти.

- Висок риск

Фючърсите са високорискови инструменти, тъй като потенциалната загуба може да надвишава размера на депозираната сума.

- Комисионни

Фючърсните договори обикновено се търгуват с комисионни, които могат да бъдат значителни при големи обеми.

- Нестабилност

Цените на фючърсните договори могат да бъдат много нестабилни, което може да доведе до големи загуби.

- Лимити за търговия

Фючърсните пазари имат ограничения за търговията, които могат да ограничат възможностите на търговците.

- По-високи загуби

Фючърсите могат да доведат до по-големи загуби от други видове форекс инструменти, тъй като търговците използват ливъридж.

Как да започнете да търгувате с фючерси при форекс?

За да започнете да търгувате с фючерси при форекс, трябва да откриете сметка при брокерска фирма, която предлага фючърсна търговия. Трябва също така да се запознаете с правилата и разпоредбите на фючърсните пазари и да се подготвите за високите рискове, свързани с този вид търговия.

Ето някои съвети за търговия с фючерси при форекс:

• - Започнете с малка сума пари и постепенно увеличавайте капитала си, докато придобиете опит.
• - Използвайте технически и фундаментален анализ, за да вземате информирани решения за търговия.
• - Поставяйте стоп-ордери, за да ограничите загубите си.
• - Не рискувайте повече пари, отколкото можете да си позволите да загубите.

Примери за фючърси

Ето някои примери за това как фючърсите могат да се използват при форекс търговия:

- Спекулация с бъдещи движения на цените

Търговецът може да купи фючърсен контракт за евро срещу долари, ако смята, че еврото ще се повиши в стойност спрямо долара в бъдеще. Ако цената на еврото се повиши, търговецът ще спечели от сделката.

- Хеджиране на рискове

Търговецът, който има дългосрочни ангажименти в определена валута, може да използва фючърси, за да хеджира риска от бъдещи промени в цените. Например, търговец, който е купил стока на евро, може да използва фючърси за продажба на евро, за да се защити от повишаване на цената на еврото.

Ето някои съвети за търговия с фючерси при форекс:

- Започнете с малък обем

Не търгувайте с големи суми пари, докато не разберете как работят фючърсите.

- Използвайте стоп загуби

Винаги поставяйте стоп загуби, за да ограничите загубите си.

- Упражнявайте се на демо сметка

Преди да започнете да търгувате на реална сметка, упражнявайте се на демо сметка, за да научите как да използвате фючърсите.

Заключение

Фючърсите могат да бъдат сложен инструмент, така че е важно да се запознаете с тях преди да започнете да търгувате. Важно е също така да използвате само средства, които можете да си позволите да загубите. Преди да започнете да търгувате с фючерси при форекс, е важно да разберете добре рисковете и да разработите ефективна стратегия за търговия.

-------
Ако темата ви харесва, споделете я с приятели. Ако са възникнали въпроси, задайте ги в коментарите по-долу. След седмица проверете за отговора.
----------------