Форекс спред | dLambow

(Forex spread) -

Форекс спред - определение, значение, приложение

Какво е спред?

Обикновено спредът (spread) се отнася до разликата, която съществува между двете цени, курсове или доходности при осъществявани на различни търговски сделки.

Спред (Spread)

Определение за спред

В една от най-разпространените определения, спредът е разликата между цените на оферта (продава) и цените на заявка (купува) на ценна книга или актив, като акция, облигация или стока. Този спред е известен като спред "купува-продава" (бид аск спред). Спредът отразява разходите за търговия с този инструмент и риска, свързан с неговата ценова промяна. 

Спредът може да бъде фиксиран или променлив, в зависимост от пазарните условия и конкуренцията между търговците. Спредове могат също да бъдат конструирани на финансовите пазари между две или повече облигации, акции или договори за деривати, наред с други търгуеми активи.

Пример за спред на валутния пазар

Например, ако цената на купуване на евро срещу долар е 1.2000, а цената на продажба е 1.2002, то спредът е 0.0002 или 2 пипса. Това означава, че:

• - ако искате да купите евро с долари, ще платите 1.2002 долара за едно евро, а
• - ако искате да продадете евро за долари, ще получите 1.2000 долара за едно евро. 

Разликата от 2 пипса представлява печалбата на търговеца или брокера, който посредничи в сделката.

Измерване на спредовете

Спредовете могат да се измерват в абсолютни или относителни стойности.

- Абсолютната стойност на спреда

е разликата между цената на купуване и цената на продажба (спред цена) в парични единици.

- Относителната стойност на спреда

е разликата между цената на купуване и цената на продажба, изразена като процент от цената на купуване или продажба. Относителната стойност на спреда може да се използва за сравнение между различни активи или пазари.

Как се формират спредовете?

Спредовете се формират от различни фактори, които влияят на търсенето и предлагането на даден търговски или финансов актив. Някои от тези фактори са:

Ликвидността на пазара

Колкото по-голям е обемът на търгуване, толкова по-лесно е да се намери купувач или продавач на дадена цена. Това води до по-тесни спредове, тъй като търговците са склонни да приемат по-малки разлики между цените на купуване и продажба.

Волатилността на пазара

Колкото по-голяма е ценовата промяна на даден актив, толкова по-голям е рискът за търговците да загубят пари. Това води до по-широки спредове, тъй като търговците искат да компенсират за потенциалните загуби.

Конкуренцията между търговците

Колкото по-голям е броят на търговците, които предлагат или търсят даден актив, толкова по-ниски са спредовете, тъй като те се борят за клиенти. Това води до по-добри цени за купувачите и продавачите.

Комисионните и таксите

Колкото по-високи са комисионните и таксите, които трябва да платят търговците за извършване на сделки, толкова по-високи са спредовете, тъй като те трябва да покрият разходите си.

Ключови изводи

• - Във финансите спредът се отнася до разликата между две цени, проценти или доходности;
• - Един от най-често срещаните типове е спредът "купува-продава", който се отнася до разликата между цената на оферта (от купувачи) и цената на продажба (от продавачи) на ценна книга или актив;
• - Спредът може също да се отнася до разликата в търговска позиция – разликата между къса позиция (т.е. продажба) в един фючърсен договор или валута и дълга позиция (т.е. покупка) в друга

Значение на спредовете

Спредовете имат голямо значение за търговията на финансовите пазари, тъй като те определят разходите и печалбите на търговците и инвеститорите. Спредовете са свързани с ликвидността, волатилността и конкуренцията на пазара. Колкото по-ниски са спредовете, толкова по-евтино е да се търгува с даден актив.

Видове спредове

Спред във финансите?

Спредът може да има няколко значения във финансите. Обикновено спредът се отнася до разликата, която съществува между:

• - две цени,
• - два курса,
• - две доходности.

Спред в търговията

Ключовите значения на спредовете се отнасят до разликата в позицията за търговия, между:

• - къса позиция (т.е. продажба) в един фючърсен договор или валута и
• - дълга позиция (т.е. покупка) в друга.

Това е официално известно като спред търговия.

Спредът в търговията се нарича още търговия с относителна стойност. Спред сделките са акт на закупуване на една ценна книга и продажба на друга свързана ценна книга като единица. Обикновено спред сделките се извършват с опции или фючърсни договори. Тези сделки се изпълняват, за да се получи обща нетна сделка с положителна стойност, наречена спред.

Спред при емитирането на ценни книжа

При подписването на договори, спредът може да означава разликата между сумата, платена на емитента на ценна книга, и цената, платена от инвеститора за тази ценна книга - т.е. цената, която поемателят плаща, за да купи емисия, в сравнение с цената, на която посредникът я продава на обществеността.

Лихвен спред при кредитиране

При кредитирането, спредът може също да се отнася до цената, която кредитополучателят плаща над референтната доходност, за да получи заем. Ако основният лихвен процент е 3%, например, и кредитополучателят получи ипотека с 5% ставка, спредът е 2%.

Спред в банкирането

„Спред“ се отнася до разликата между лихвения процент, при който търговските банки отпускат пари, и лихвения процент, при който приемат депозити. Тази разлика формира доход за банката.

Какво е спред на форекс?

Определение за спред на форекс

Форекс спредът, при валутна търговия, е разликата между:

• - курса купува (bid) и
• - курса продава (ask)

на дадена валутна двойка, формирана от форекс брокера при обмен или търговия с валути. Или с други думи, спред е комисионната, която платформата за търговия ви удържа за всяка сделка.

Форекс спред (Forex spread)

Измерване на спреда

Спредът е разликата между цената на купуване и цената на продаване на дадена валутна двойка. Той се измерва в пипсове, които са най-малката единица за промяна на цената. За да измерите спреда в пипсове, трябва да извадите цената на купуване от цената на продаване и да разделите резултата на стойността на един пипс за съответната валутна двойка.

Как се изчислява спреда на форекс?

За да изчислите спреда, трябва да извадите цената на купуване (ask) от цената на продаване (bid) при съответната валутна двойка.

Примери за спред котировки:

• Ако цената на EUR/USD е 1.1850 / 1.1852, т.е.:
• - цената на купуване на EUR/USD е 1.1850, а
• - цената на продаване е 1.1852, то
• - спредът е: 1.1852 - 1.1850 = 0.0002 х 10000 = 2 пипса

• Ако цената на USD/JPY е 108.99 / 109.01
• - цената на купуване на USD/JPY е 108.99, а
• - цената на продаване е 109.01, то
• - спредът е: 109.01 - 108.99 = 0,02 х 100 = 2 пипса.

Спредът може да варира в зависимост от ликвидността, волатилността и търсенето на валутната двойка.

Спредът се променя

Спредът може да варира в зависимост от различни фактори, като:

- Ликвидността на пазара

Mо-ликвидните пазари имат по-ниски спредове, защото има повече купувачи и продавачи, които конкурират за най-добрата цена.

- Волатилността на пазара

Mо-волатилните пазари имат по-високи спредове, защото има по-голяма несигурност и риск за брокерите.

- Времето на търговия

Iпредовете могат да се различават в зависимост от часа и деня на търговия. Обикновено спредовете са по-ниски през активните часове и дни, когато има повече търговски обем и ликвидност.

Как спредът влияе на форекс търговията?

Спредът може да влияе при форекс търговия по няколко начина:

Определя разходите за търговия

Колкото по-голям е спредът, толкова по-скъпо е да се отвори или затвори сделка. Това означава, че трябва да се плати повече за вход или изход от пазара.

Определя печалбата от търговия

Колкото по-малък е спредът, толкова по-лесно е да се постигне печалба от дадена сделка. Това означава, че цената на актива трябва да се промени с по-малко, за да се покрият разходите за търговия и да се реализира печалба.

Определя стратегията за търговия

Колкото по-голям е спредът, толкова по-трудно е да се прилагат краткосрочни или често сключвани сделки, като скалпинг или дей трейдинг. Това означава, че трябва да се избират активи и времеви рамки, които имат по-ниски спредове и по-голяма волатилност.

Как спреда определя разходите за търговия на форекс и как да ги изчисля?

За да изчислите разходите за търговия, трябва да знаете няколко неща:

Спредът на актива, който търгувате

Това е разликата между цената на купуване и цената на продажба. Това е основният разход за търговия, който плащате на брокера си. Спредът се измерва в пипсове или проценти от цената на актива.

Комисионната на брокера

Това е фиксирана такса, която брокерът ви начислява за всяка сделка, която правите. Комисионната може да бъде базирана на размера на позицията, броя на лотовете или обема на търгуване.

Суап таксата

Това е разликата между лихвените проценти на двата актива, които търгувате. Това е разход, който плащате или получавате, ако държите позиция през нощта. Суап таксата може да бъде положителна или отрицателна в зависимост от посоката на позицията и разликата в лихвените проценти.

Други такси и разходи

Това са допълнителни разходи, които може да имате при търгуване, като депозитни или теглене на средства, конвертиране на валута, поддръжка на сметка и др. Тези такси и разходи зависят от брокера и условията му.

За да изчислите разходите за търговия, трябва да сумирате всички тези фактори за всяка сделка, която правите. Можете да използвате онлайн калкулатори за търговия, които ще ви помогнат да направите това по-лесно и бързо.

Например,

• - можете да използвате калкулатор за форекс печалба, за да видите как спредът, комисионната и суап таксата влияят на вашата печалба или загуба;
• - можете също така да използвате калкулатор за отстъпката за Forex, за да видите как можете да спестите пари от спредовете и комисионните чрез получаване на отстъпки от брокера си.

Как да намеря активи с ниски спредове?

За да намерите активи с ниски спредове, трябва да сравните различните пазари и брокери, които предлагат търговия на тях. Някои от факторите, които влияят на спредовете на различните активи, са:

Популярността на актива

Колкото по-популярен е даден актив, толкова по-голям е обемът на търгуване и ликвидността му. Това води до по-тесни спредове, тъй като има повече купувачи и продавачи, готови да търгуват по близки цени.

Времето на търгуване

Колкото по-активен е пазарът, толкова по-ниски са спредовете. Това зависи от часовата зона, деня от седмицата и сезона. Например, спредовете на валутния пазар са по-ниски през лондонската и нюйоркската сесии, когато има повече търговци.

Регулацията на пазара

Колкото по-строга е регулацията на даден пазар, толкова по-сигурен е за търговците. Това води до по-ниски спредове, тъй като брокерите трябва да спазват определени стандарти и правила.

Някои примери за активи с ниски спредове са:

Големите валутни двойки

Например EUR/USD, GBP/USD, USD/JPY и др. Тези валутни двойки имат голям обем на търгуване и ликвидност, както и международна популярност.

Големите индекси

Например S&P 500, NASDAQ 100, FTSE 100 и др. Тези индекси отразяват ценовото движение на големите компании и пазари, които са широко следени от инвеститорите.

Големите криптовалути

Например Bitcoin, Ethereum, Ripple и др. Тези криптовалути имат висока волатилност и интерес от страна на търговците, което води до по-ниски спредове.

Как да намеря брокер с ниски спредове?

За да изберете брокер с ниски спредове, трябва да проверите какви условия предлагат различните брокери за различните активи. Можете да използвате онлайн инструменти за сравнение на спредовете или да проверите самите платформи за търговия. Някои от нещата, които трябва да вземете предвид при избор на брокер с ниски спредове, са:

Регулацията на брокера

Колкото по-сериозна е регулацията на брокера, толкова по-сигурна е вашата търговия. Търсете брокери с лиценз от реномирани организации, като FCA, CySEC, ASIC и др.

Комисионните и таксите на брокера

Колкото по-ниски са комисионните и таксите на брокера, толкова по-малко ще плащате за търговия. Търсете брокери, които не вземат скрити разходи, като депозитни или теглене на средства.

Платформата за търговия на брокера

Колкото по-добра е платформата за търговия на брокера, толкова по-лесно ще бъде да търгувате с ниски спредове. Търсете брокери, които предлагат популярни и надеждни платформи, като MetaTrader 4, MetaTrader 5 или Capital.com.

Някои примери за брокери с ниски спредове са:

RoboForex

Този брокер предлага спредове от 0,8 пипса за валутни двойки и други активи. Той е регулиран от IFSC (Белиз) и предлага MT4, MT5 и cTrader платформи.

Capital.com

Този брокер предлага спредове от 0,1 пипса за валутни двойки и други активи. Той е регулиран от FCA, CySEC, ASIC и FSA и предлага собствена иновативна платформа.

Vantage Markets

Този брокер предлага спредове от 0,5 пипса за валутни двойки и други активи. Той е регулиран от CIMA и ASIC и предлага MT4 и MT5 платформи.

Как да сравня спредовете на различните брокери?

За да сравните спредовете на различните брокери, можете да използвате няколко метода:

Използвайте онлайн инструменти за сравнение на спредовете

Има много уебсайтове, които предлагат таблици и графики, които показват спредовете на различните брокери за различни активи. Например, можете да използвате този инструмент, за да видите спредовете на няколко форекс брокера за валутни двойки.

Проверете платформите за търговия на брокерите

Друг начин да сравните спредовете на различните брокери е да проверите самите техни платформи за търговия. Можете да отворите демо сметка или да използвате безплатна версия на платформата, за да видите какви спредове се предлагат за различните активи. Например, можете да използвате MetaTrader 4 или MetaTrader 5, които са популярни и надеждни платформи за търговия.

Сравнете условията и таксите на брокерите

Освен спредовете, трябва да вземете предвид и други условия и такси, които брокерите вземат от вас. Например, някои брокери могат да имат ниски спредове, но да вземат високи комисионни или суап такси. Други брокери могат да имат по-широки спредове, но да предлагат по-добри ливъридж или бонус програми. Трябва да сравните всички тези фактори, за да изберете най-добрия брокер за вашите нужди и цели.

Как да намаля форекс спредовете?

Спредът е основният разход при форекс търговия, който плащате на брокера си. Колкото по-малък е спредът, толкова по-евтино е да търгувате с даден актив. За да намалите спредовете, можете да направите няколко неща:

- Изберете брокер, който предлага конкурентни спредове за активите, които търгувате.

Сравнете различни брокери и техните цени, преди да отворите сметка. Можете да използвате онлайн сайтове за сравнение на брокери, като този.

- Изберете активи, които имат висока ликвидност и ниска волатилност.

Това са активи, които се търгуват често и имат стабилни цени. Такива активи обикновено имат по-тесни спредове, защото има много купувачи и продавачи на пазара. Например, главните валутни двойки като EUR/USD или USD/JPY имат по-малки спредове от екзотичните валутни двойки като USD/ZAR или EUR/TRY.

- Търгувайте по време на активни часове на пазара.

Това са часовете, когато има повече участници на пазара и повече обем на търгуване. Това води до по-голяма конкуренция между брокерите и по-тесни спредове за клиентите. Например, най-доброто време за търговия с форекс е по време на пресичането на лондонската и нюйоркската сесии.

- Използвайте лимитни ордери вместо пазарни ордери.

Лимитният ордер ви позволява да зададете желаната цена за купуване или продажба на актив. Така можете да избегнете да платите повече или да получите по-малко от очакваното поради колебанията на цената. Пазарният ордер ви позволява да купите или продадете актив по най-добрата налична цена, но тя може да се различава от цената, която сте видели последно.

Как да използвам спредовете за анализ?

Можете да използвате спредовете за анализ на различни аспекти на пазара, като:

Ликвидността на актива

Колкото по-тесен е спредът, толкова по-ликвиден е активът, защото има много купувачи и продавачи, готови да търгуват по близки цени.

Волатилността на пазара

Колкото по-широк е спредът, толкова по-волатилен е пазарът, защото има големи колебания в цените и несигурност в търсенето и предлагането.

Рисковият профил на актива

Колкото по-голям е спредът, толкова по-рисков е активът, защото трябва да се движи повече в желаната посока, за да покрие разходите за търговия.

Конкуренцията между брокерите

Колкото по-ниски са спредовете, които предлагат брокерите, толкова по-привлекателни са за клиентите, които искат да пестят разходи за търговия.

Спекулативната активност на пазара

Колкото по-високи са спредовете, толкова по-малко са подходящи за спекулантите, които искат да използват малки движения на цената за печалба.

Анализ на спреводете

За да анализирате спредовете, можете да използвате различни инструменти и методи, като:

Графики и индикатори

Можете да използвате графични програми като MetaTrader 5, за да наблюдавате и сравнявате спредовете на различни активи или брокери. Можете също така да използвате индикатори като Average True Range (ATR) или Bollinger Bands (BB), за да измерите волатилността на пазара и да очаквате промени в спредовете.

Сравнителен анализ

Можете да използвате онлайн сайтове за сравнение на брокери, като този, за да видите какви спредове предлагат различни брокери за различни активи. Така можете да изберете най-добрия брокер за вашите нужди и предпочитания.

Статистически анализ

Можете да използвате математически методи и формули, като корелация, регресия или дисперсия, за да анализирате връзката между спредовете и други фактори, като цена, обем, времева рамка или пазарен сегмент. Така можете да откриете закономерности и зависимости в поведението на спредовете.

Как да търгувам с плаващи спредове на форекс?

Търговията с плаващи спредове изисква да сте внимателни към промените в цените на активите, които търгувате, и да използвате подходящи стратегии и инструменти, за да се адаптирате към различните пазарни условия. Ето някои съвети, как да търгувате с плаващи спредове:

Изберете брокер, който предлага ниски плаващи спредове за активите, които търгувате. Можете да сравните различни брокери и техните спредове на онлайн сайтове, като този.
Избягвайте търговия по време на висока волатилност или ниска ликвидност на пазара. Това са периоди, когато спредовете могат да се разширят значително и да повлияят негативно на вашата печалба или загуба.

Например, избягвайте търговия по време на големи икономически новини, празници или извън пиковите часове на пазара.

Използвайте лимитни ордери вместо пазарни ордери.

Лимитният ордер ви дава контрол над цената, на която влизате или излизате от позиция. Така можете да избегнете да платите повече или да получите по-малко от очакваното поради колебанията на цената. Пазарният ордер ви дава най-добрата налична цена, но тя може да се различава от цената, която сте видели последно.

Използвайте стоп лос и тейк профит ордери.

Тези ордери ви помагат да управлявате риска си и да заключите печалбата си, когато цената достигне определено ниво. Така можете да избегнете големи загуби или пропуснати възможности поради промени в спредовете.

Следете спредовете на различни активи и брокери.

Можете да използвате графични програми като MetaTrader 5, за да видите и сравните спредовете на различни активи или брокери. Така можете да изберете най-изгодните активи или брокери за вашата търговия.

Какви са специфичните особености на спреда при форекс търговия?

Спредът при форекс търговия има специфични особености, които трябва да знаете, ако искате да търгувате успешно на валутните пазари. Ето някои от тях:

Спредът се измерва в пипсове.

Пипс е най-малката единица на движение на цената на валутна двойка. Например, ако цената на EUR/USD се промени от 1.1850 на 1.1851, това означава, че спредът се е променил с един пипс.

Спредът може да бъде фиксиран или плаващ.

• - Фиксираният спред е постоянен и не се променя в зависимост от пазарните условия.
• - Плаващият спред се променя динамично в зависимост от ликвидността, волатилността и търсенето и предлагането на валутната двойка. Повечето онлайн брокери предлагат плаващи спредове, защото те отразяват по-добре реалните пазарни условия.

Спредът може да варира

Това зависи от валутната двойка, която търгувате. Обикновено, основните валутни двойки имат по-ниски спредове от второстепенните или екзотичните валутни двойки, защото имат по-голяма ликвидност и по-голям обем на търговия.

Например,

• - спредът на EUR/USD може да бъде около 0.5 пипса, докато
• - спредът на USD/ZAR може да бъде над 100 пипса.

Спредът може да се различава и в зависимост от брокера, който избирате. 

Различните брокери могат да предлагат различни спредове за същата валутна двойка, в зависимост от техните източници на ликвидност, комисионни структури и конкурентна политика3. Затова е добре да сравнявате различни брокери и техните спредове, преди да изберете най-подходящия за вашата търговия.

----------------